Vallourec émet 820 M$ d’obligations à échéance 2032

Vallourec annonce le placement d’une émission d’obligations senior à échéance 2032 pour un montant total de 820 millions de dollars…

Vallourec annonce le placement d’une offre d’obligations de premier rang à échéance 2032 pour un montant total de 820 millions de dollars.

Dans le cadre de l’Offre, Vallourec annonce également avoir conclu avec un panel diversifié de prêteurs internationaux un nouveau contrat de crédit renouvelable multidevises de 550 millions d’euros sur cinq ans en remplacement de celui existant de 462 millions d’euros, et que certains de ses leurs filiales ont conclu un avenant à leur contrat de crédit ABL aux États-Unis, qui prévoit une augmentation de 140 millions de dollars du total des engagements au titre de ce contrat, portant le montant total engagé à 350 millions de dollars, ainsi qu’un report de la date d’échéance jusqu’en 2029.

Si le placement est réalisé, le produit résultant de l’Offre servira, dans la limite de la trésorerie disponible, au financement du rachat des 1 023,4 millions d’euros en principal dus au titre des obligations à échéance 2026 portant intérêt au taux de 8,5% par an. et payer les intérêts courus et dus y afférents ; rembourser environ 68 millions d’euros dus au titre des prêts garantis par l’État et payer les intérêts courus et courus sur ceux-ci et payer les frais et dépenses liés aux opérations.